經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者 時(shí)超
5月24日，證監(jiān)會(huì)正式發(fā)布《上市公司股東減持股份管理暫行辦法》（下稱“《減持管理辦法》”）、《上市公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員所持本公司股份及其變動(dòng)管理規(guī)則》（下稱“《持股變動(dòng)規(guī)則》”），并自發(fā)布之日起施行。
據(jù)悉，《減持管理辦法》共31條，針對(duì)市場(chǎng)反映的突出問(wèn)題完善了相關(guān)內(nèi)容，具體聚焦3方面：
其一，嚴(yán)格規(guī)范大股東減持。明確控股股東、實(shí)際控制人在破發(fā)、破凈、分紅不達(dá)標(biāo)等情形下不得通過(guò)集中競(jìng)價(jià)交易或者大宗交易減持股份；增加大股東通過(guò)大宗交易減持前的預(yù)披露義務(wù)；要求大股東的一致行動(dòng)人與大股東共同遵守減持限制。
其二，有效防范繞道減持。要求協(xié)議轉(zhuǎn)讓的受讓方鎖定六個(gè)月；明確因離婚、解散、分立等分割股票后各方持續(xù)共同遵守減持限制；明確司法強(qiáng)制執(zhí)行、質(zhì)押融資融券違約處置等根據(jù)減持方式的不同分別適用相關(guān)減持要求；禁止大股東融券賣(mài)出或者參與以本公司股票為標(biāo)的物的衍生品交易；禁止限售股轉(zhuǎn)融通出借、限售股股東融券賣(mài)出等。
其三，細(xì)化違規(guī)責(zé)任條款。明確對(duì)違規(guī)減持可以采取責(zé)令購(gòu)回并向上市公司上繳價(jià)差的措施，列舉應(yīng)予處罰的具體情形。此外，還強(qiáng)化了上市公司及董事會(huì)秘書(shū)的義務(wù)。
《持股變動(dòng)規(guī)則》則進(jìn)一步規(guī)范董監(jiān)高減持股份的要求，如明確董監(jiān)高離婚分割股票后各方持續(xù)共同遵守原有的減持限制；優(yōu)化了禁止買(mǎi)賣(mài)股票的窗口期，支持董監(jiān)高依法增持股份。
經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者注意到，此次減持新規(guī)被市場(chǎng)視為史上最嚴(yán)，凸顯監(jiān)管層對(duì)維護(hù)投資者權(quán)益、嚴(yán)格規(guī)范減持行為的堅(jiān)定態(tài)度。而近期，有部分上市公司股東已經(jīng)因?yàn)檫`規(guī)減持，受到監(jiān)管部門(mén)的警示或處罰，顯現(xiàn)出監(jiān)管從嚴(yán)態(tài)勢(shì)。
如5月23日，人福醫(yī)藥控股股東武漢當(dāng)代科技產(chǎn)業(yè)集團(tuán)股份有限公司因違規(guī)減持人福醫(yī)藥股份，收到了上海證券交易所的監(jiān)管警示。根據(jù)湖北證監(jiān)局的調(diào)查，當(dāng)代科技在2022年3月29日至2023年11月29日期間，所持有的人福醫(yī)藥股份因強(qiáng)制執(zhí)行、強(qiáng)制平倉(cāng)、司法拍賣(mài)等原因被陸續(xù)處置。然而，當(dāng)代科技在2023年5月19日披露減持股份計(jì)劃后，并未按照規(guī)定在減持前15個(gè)交易日披露減持計(jì)劃，而是在2023年5月22日開(kāi)始通過(guò)集中競(jìng)價(jià)減持。這一行為違反了相關(guān)規(guī)定。因此，上交所決定對(duì)當(dāng)代科技予以監(jiān)管警示。
另外，近日深交所還下發(fā)關(guān)于對(duì)ST易聯(lián)眾原控股股東、實(shí)際控制人張曦給予公開(kāi)譴責(zé)處分的決定。
決定書(shū)顯示，經(jīng)查明，ST易聯(lián)眾于2024年3月25日披露《關(guān)于原控股股東所持公司部分股份被司法拍賣(mài)完成過(guò)戶暨控制權(quán)發(fā)生變更的公告》，張曦所持ST易聯(lián)眾16.19%股份被司法拍賣(mài)，由周口城發(fā)智能科技有限公司以2.88億元競(jìng)拍取得，并于近期完成過(guò)戶登記。因涉嫌信息披露違法違規(guī)，張曦于2023年11月29日被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，張曦的上述減持行為發(fā)生于證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查期間。深交所稱，張曦的上述行為違反了相關(guān)規(guī)定，決定對(duì)張曦給予公開(kāi)譴責(zé)的處分。
