經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報(bào)記者 石憲亮
“五一”前夕，有4家企業(yè)主動(dòng)撤回IPO申請(qǐng)材料，分別是長(zhǎng)城信息4月28日撤回創(chuàng)業(yè)板IPO申請(qǐng)，聚威新材4月28日撤回科創(chuàng)板IPO申請(qǐng)，賽芯電子、惠強(qiáng)新材4月27日撤回科創(chuàng)板IPO申請(qǐng)。
長(zhǎng)城信息：“過(guò)會(huì)”7個(gè)月仍撤回，股權(quán)和業(yè)務(wù)關(guān)系復(fù)雜
深交所官網(wǎng)披露的信息顯示，長(zhǎng)城信息的首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的申請(qǐng)文件于2021年12月29日獲得受理。深交所依法依規(guī)進(jìn)行了審核，2022年1月26日發(fā)出首輪問(wèn)詢，后又在2022年5月發(fā)出第二輪問(wèn)詢，并在2022年9月15日的上市委會(huì)議獲得通過(guò)。
長(zhǎng)城信息原名為長(zhǎng)城金融，系原長(zhǎng)城信息產(chǎn)業(yè)（000748.SZ）的控股子公司，后者于2016年被原長(zhǎng)城電腦（000066.SZ）（現(xiàn)中國(guó)長(zhǎng)城）吸收合并后注銷(xiāo)。由于復(fù)雜的股權(quán)和業(yè)務(wù)關(guān)系，深交所上市委在此前的審議會(huì)議上圍繞分拆上市的合理性、資產(chǎn)財(cái)務(wù)人員等的獨(dú)立性、主營(yíng)業(yè)務(wù)的成長(zhǎng)性等展開(kāi)詢問(wèn)。
賽芯電子：招股書(shū)部分章節(jié)被要求重寫(xiě)
蘇州賽芯電子科技股份有限公司（下稱(chēng)“賽芯電子”）成立于2009年，是集成電路設(shè)計(jì)企業(yè)。其主營(yíng)業(yè)務(wù)為鋰電池保護(hù)芯片、電源管理芯片等模擬芯片的研發(fā)、設(shè)計(jì)及銷(xiāo)售，于2012年首次被認(rèn)定為高新技術(shù)企業(yè)，并分別于2015年、2018年和2021年再次通過(guò)高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定。其產(chǎn)品目前主要應(yīng)用于智能穿戴設(shè)備、電子煙、移動(dòng)電源等領(lǐng)域。
賽芯電子科創(chuàng)板IPO于2022年6月28日獲受理，7月17日進(jìn)入問(wèn)詢階段。2023年4月27日，賽芯電子及其保薦人撤回發(fā)行上市申請(qǐng)。
從首輪問(wèn)詢來(lái)看，上交所對(duì)公司大客戶存在疑問(wèn)。此外，上交所還對(duì)公司披露文件的規(guī)范“不甚滿意”，要求公司結(jié)合相關(guān)格式指引進(jìn)一步完善“重大事項(xiàng)提示”和“風(fēng)險(xiǎn)因素”各項(xiàng)內(nèi)容，結(jié)合公司具體業(yè)務(wù)情況修改“核心技術(shù)泄密風(fēng)險(xiǎn)”“發(fā)行失敗的風(fēng)險(xiǎn)”“產(chǎn)品質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)”等籠統(tǒng)泛化的表述，補(bǔ)充完善關(guān)于市場(chǎng)空間與競(jìng)爭(zhēng)格局、毛利率變動(dòng)、知識(shí)產(chǎn)權(quán)糾紛等風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)容，增強(qiáng)針對(duì)性和準(zhǔn)確性，按照重要性進(jìn)行排序。上交所還要其刪除申請(qǐng)中專(zhuān)利及類(lèi)似表述。
惠強(qiáng)新材：多次增資對(duì)價(jià)存在“雙標(biāo)”
惠強(qiáng)新材IPO則于2022年9月27日獲受理，并于10月26日被首輪問(wèn)詢，但第一輪問(wèn)詢公司就“難產(chǎn)”，拖了5個(gè)多月，到2023年3月29日才見(jiàn)披露回復(fù)。
從首輪問(wèn)詢來(lái)看，上交所關(guān)注到公司存在瑕疵的一些情況。
首先財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面，上交所要求說(shuō)明未來(lái)期間經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~是否將持續(xù)為負(fù)，以及對(duì)公司資金鏈和生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的影響。
另外，申報(bào)材料顯示，2015年7月，發(fā)行人第一次增資價(jià)格為1.15元/股，同年10月，發(fā)行人第二次增資價(jià)格為3元/股，短時(shí)間內(nèi)增資價(jià)格變化明顯。2017年2月，發(fā)行人第三次增資價(jià)格為5.8元/股，同年3月發(fā)行人公告的非公開(kāi)發(fā)行股票方案載明的增資價(jià)格為8.5元/股，短時(shí)間內(nèi)增資價(jià)格變化明顯。2020年6月，趙玲玲向鄧秀清轉(zhuǎn)讓發(fā)行人股份35萬(wàn)股，價(jià)格為8元/股，7月鄧秀清向黃玉華轉(zhuǎn)讓發(fā)行人股份35萬(wàn)股，價(jià)格為9.5元/股，短期內(nèi)涉及同一主體交易價(jià)格變化明顯。
資料顯示，惠強(qiáng)新材主營(yíng)鋰電池隔膜研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售，主要產(chǎn)品包括三層共擠隔膜、單層隔膜和涂覆隔膜。
聚威新材：在建工程被疑與募投項(xiàng)目重合
上交所于2022年6月28日受理聚威新材在科創(chuàng)板上市的申請(qǐng)文件，2022年7月18日發(fā)出首輪問(wèn)詢，隨后又在12月完成第二輪問(wèn)詢。2023年1月10日聚威新材上會(huì)，不過(guò)結(jié)果卻是“暫緩審議”。3個(gè)多月后的4月28日，公司也選擇撤材料，上交所隨之終止其上市程序。
聚威新材主要從事高性能改性塑料材料的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售。自創(chuàng)立之初，公司即專(zhuān)注于改性塑料高性能化領(lǐng)域的技術(shù)創(chuàng)新和自主研發(fā)。
截至招股說(shuō)明書(shū)簽署日，炫彤科技持有聚威新材80.45%的股權(quán)，為公司的控股股東。實(shí)際控制人為張?zhí)鞓s和王晶夫婦。
聚威新材擬募集資金3.6億元，用于生產(chǎn)基地?cái)U(kuò)建項(xiàng)目、研發(fā)測(cè)試中心建設(shè)項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。
從此前現(xiàn)場(chǎng)問(wèn)詢問(wèn)題看，上交所上市委對(duì)聚威新材的兩個(gè)在建工程項(xiàng)目和經(jīng)營(yíng)的可持續(xù)發(fā)展能力存在疑問(wèn)；報(bào)告期內(nèi)在建工程項(xiàng)目與本次募集資金投資項(xiàng)目是否存在內(nèi)容重復(fù)、周期重疊等情形被重點(diǎn)提及。
