春節(jié)過后，居民扎堆還房貸的風波還在延續(xù)。據(jù)媒體報道，目前大部分銀行已經(jīng)關閉了移動端提前還貸的通道，用戶只能在線下排隊申請相關業(yè)務，而且預約后等待期多在三四月之后，有些還有罰息，由此引發(fā)了大量抱怨。2月5日，“年輕人‘報復性’還房貸銀行急了”的新聞更是一度沖上熱搜。
筆者認為，這一波“提前還貸潮”之所以引發(fā)各界關注，核心原因仍然是房地產(chǎn)周期和利率周期共同交織的產(chǎn)物。央行最新的數(shù)據(jù)顯示，2022年末個人住房貸款余額38.8萬億元，同比增長1.2%，增速比上年末低10個百分點。這一增速不僅是最近十年以來的最低值，也顯著低于金融機構(gòu)人民幣貸款的11.1%的增速。當下居民在住房領域持續(xù)加杠桿的動能之低，由此可見一斑。
居民提前還貸的現(xiàn)象一直存在，但在房價上行周期，這種現(xiàn)象是偶發(fā)、分散的，其不僅不會引發(fā)媒體關注，金融機構(gòu)也愿意為客戶提供便利，在移動端開通提前還貸的通道。但這一輪房地產(chǎn)調(diào)控周期過后，疊加疫情對居民資產(chǎn)負債表形成的疤痕效應，普通居民對房地產(chǎn)未來的預期顯然不如以往。同時，去年以來股市、債市、理財?shù)瘸Ｒ姷耐顿Y渠道虧損不斷，大量居民一時間找不到安全性高、回報率也高于存量房貸利率的投資方式。最后，這一波利率下行周期，近期新購房人群的房貸利率不斷走低，這導致存量房貸人群產(chǎn)生吃虧心態(tài)，這些因素都是這一波“提前還貸潮”背后的重要推手。
然而從公開媒體報道來看，大部分銀行對這一波“提前還貸潮”似乎還沒有心理準備，仍然在按大類資產(chǎn)擺布的慣性給基層網(wǎng)點配發(fā)新增房貸和提前還貸的額度。以至于措手不及之下，不得不采取關閉線上申請通道、延長居民還貸日期等“非常規(guī)手段”來應付，引發(fā)不少客戶的抱怨。
筆者認為，“拖字訣”不僅短期來看有失偏頗，容易引發(fā)爭議，從長期來看也不利于銀行轉(zhuǎn)型。首先就能不能順利辦理提前還貸這件事情而言，銀行沒有理由為客戶變相設置障礙。存量房貸合同是雙向的，大部分銀行在居民簽署房貸合同時，基本都會約定好提前還貸的違約、罰息規(guī)定，但并沒有明文禁止居民提前還貸。筆者認為，無論當下居民提前還貸的動機如何，銀行都應該遵守合同約定，只要申請人愿意承擔違約風險，愿意繳納合同約定的罰息，那么銀行就有義務為其提供便利、快捷的還款服務。
其次，作為專業(yè)金融機構(gòu)，銀行對利率周期和客戶行為趨勢要有預判。去年央行貨幣政策轉(zhuǎn)向之后，銀行對存量和新增房貸資產(chǎn)之間的消長關系，以及重定價的趨勢就應該有基本的判斷。去年下半年的兩次大規(guī)模理財贖回潮，也已經(jīng)警示銀行客戶的風險喜好正在發(fā)生改變。在這種情況下仍然出現(xiàn)大規(guī)模的客戶抱怨，說明銀行并沒有認真對待這些信號。
最后，正如當年商業(yè)銀行競相涌入房貸按揭市場一樣，這一波“提前還貸潮”是否意味著中國居民持續(xù)二十年的房貸增長周期已經(jīng)走完?也是銀行必須認真面對的問題。從當前的監(jiān)管政策和中國經(jīng)濟的轉(zhuǎn)型方向而言，按揭貸款未來在各家銀行存量資產(chǎn)的總盤子里還會有一席之地，但要像過去那樣繼續(xù)成為利潤收入的主要來源恐怕是不現(xiàn)實的。從長遠來看，只有早做準備積極轉(zhuǎn)型，銀行才不會在居民資產(chǎn)擺布偏好發(fā)生變化后陷入被動。（來源：財聯(lián)社）
